Oslo, Noruega. Las crecientes tensiones geopolíticas, las alianzas cambiantes y las mudanzas en el flujo de inversión extranjera amenazan con remodelar gradualmente los patrones comerciales globales, dice Xeneta, con sede en Oslo.
La plataforma de inteligencia y evaluación comparativa de tarifas de fletes marítimos y aéreos apunta a la evidencia del aumento de los volúmenes de fletes ‘friendshoring’ y la evolución entre los mercados clave para trazar lo que puede ser un «nuevo orden mundial». China, Estados Unidos, Vietnam y Rusia parecen ser algunos de los actores clave en un complot que se desarrolla lentamente.
La lucha por la seguridad
“Después de la guerra comercial entre EE. UU. y China, la pandemia global y la invasión de Ucrania, entre otros factores en curso, se ha renovado el enfoque en la seguridad de la cadena de suministro”, comentó Emily Stausbøll, analista de mercado de Xeneta. “Hay una nueva apreciación de la facilidad con la que se pueden interrumpir las operaciones diarias, y la creciente incertidumbre geopolítica solo lo está exacerbando.»
“Como resultado, estamos viendo más señales de “friendhoring”, mediante el cual las inversiones, los enlaces de fabricación y las instalaciones se trasladan a países que se consideran ‘amigos’, que comparten esencialmente los mismos valores o perspectivas geopolíticas. Este es un proceso gradual, pero ya podemos ver algunos cambios significativos en el flujo de carga marítima en contenedores y un cambio radical real en las corrientes de inversión extranjera. El impacto de esto no debe subestimarse.”
Liderazgo desafiante
El análisis de Xeneta revela algunos desarrollos marcados. Centrándonos en los EE. UU., los últimos cinco años han visto un aumento del 26% en las importaciones en contenedores desde el Lejano Oriente. Sin embargo, de las 12 principales economías de la región, China empató con Singapur al registrar el crecimiento más bajo en estas exportaciones, ‘solo’ un aumento del 7% (Hong Kong fue la única de las economías que no aumentó el volumen aquí). Eso contrasta marcadamente con el «más amigable» Vietnam, que experimentó una tasa de crecimiento del 156% del comercio en contenedores hacia los EE. UU. entre 2017 y 2022.
Una tendencia similar surge en términos de la participación de los volúmenes importados. En 2022, el 56 % de todas las importaciones en contenedores a EE. UU. desde el Lejano Oriente provino de China. La aparente solidez de esta cifra empaña la realidad de que esta participación en realidad ha caído 10 puntos porcentuales desde 2017. Vietnam, por otro lado, casi ha duplicado su participación, del 6 % en 2017 al 11 % en 2022.
Pie de guerra
Los datos de exportación de los primeros meses de 2023, señala Stausbøll, respaldan la impresión de un comercio mundial en constante cambio.
Ella explica: “Marzo vio una clara caída en las exportaciones de China a los Estados Unidos. En marzo se registraron USD 3.600 millones menos en comercio que el año anterior. Sin embargo, a pesar de esta caída significativa, las exportaciones totales de China lograron una impresionante tasa de crecimiento interanual del 15% en marzo ¿Cómo? Rusia es la respuesta obvia.»
“Con sus posibilidades comerciales obstaculizadas por una ola de restricciones de sanciones internacionales, Rusia aumentó sus exportaciones desde China en USD 5.200 millones año tras año, más que compensar el déficit de EE. UU. Las exportaciones a los países del sur de Asia también registraron un fuerte crecimiento interanual durante el mes.»
Xeneta cree que tales cambios están lejos del final de la historia.
Influencia extranjera
“Si observamos el análisis del FMI de los flujos de inversión extranjera directa (IED), el movimiento es muy claro; en resumen, vemos el friendhoring en acción”, afirma Stausbøll.
El Fondo Monetario Internacional descubrió que las inversiones de empresas extranjeras en China cayeron a su nivel más bajo en casi dos décadas en la segunda mitad de 2022. Se desplomaron un 73 % interanual, hasta los 42.500 millones de dólares. Poniendo esto en contexto, entre la segunda mitad de 2020 y la primera mitad de 2022, las inversiones extranjeras promediaron USD 160 mil millones en cada semestre.
Por el contrario, Vietnam ha visto crecer las IED en un 61,2% interanual durante los primeros tres meses de 2023, incluido un aumento del 62,1% en la cantidad de nuevos proyectos con inversión extranjera. Los sectores de procesamiento y manufactura atrajeron la mayor parte de la inversión aquí, representando alrededor del 75% del total.
Pronosticando el futuro
Stausbøll comenta: “Se necesita tiempo para construir nuevas bases de producción y hacer inversiones en infraestructura portuaria, como estamos viendo, por ejemplo, en Vietnam, Camboya y Singapur, por lo que el impacto de las inversiones de hoy no se apreciará por completo hasta mañana. Esto implica que los patrones comerciales cambiantes que estamos viendo ahora podrían ser solo el comienzo de un realineamiento mucho mayor”.
Ella concluye: “En el futuro, la evidencia sugiere que veremos más decisiones comerciales y de inversión basadas en la geopolítica en lugar de, por ejemplo, la disponibilidad o el precio. La forma en que esto progrese y la velocidad del cambio dependerán de una variedad de factores inciertos, entre ellos, la creciente tensión en torno a Taiwán. Hasta ahora, Europa ha mantenido su participación en las importaciones de China, con líderes clave adoptando un enfoque más conciliador que EE. UU., pero otro ‘evento’ geopolítico importante podría transformar eso.»
“Lo único seguro es el cambio, y el friendhoring seguramente influirá en cómo se desarrolla.”
Sobre Xeneta
Xeneta es la plataforma líder de evaluación comparativa de tarifas de fletes aéreos y marítimos e inteligencia de mercado que está transformando la industria del transporte marítimo y la logística. La potente plataforma de informes y análisis de Xeneta proporciona a las partes interesadas en el transporte marítimo los datos que necesitan para comprender el comportamiento actual e histórico del mercado: informes en vivo sobre los movimientos medios y bajos/altos del mercado para contratos a corto y largo plazo.
Los datos de Xeneta se componen de más de 300 millones de tarifas de carga aérea y contenedores contratadas y cubren más de 160.000 rutas comerciales marítimas globales y más de 40.000 conexiones aeropuerto-aeropuerto. Xeneta es una empresa privada con sede en Oslo, Noruega y oficinas regionales en Nueva York y Hamburgo. Para obtener más información, visite www.xeneta.com
Por: Redacción